Процесс управления финансами

При разработке финансового плана компании менеджеры используют два ориентира:

• Достижение положительного соотношения между притоком и оттоком денежной наличности

• Эффективное вложение избыточных денежных средств для обеспечения роста компании.

Сам процесс финансового планирования состоит их пяти последовательных этапов:

• Менеджер каждый месяц оценивает приток средств из всех источников, включая привлечение внешних инвестиций

• После менеджер должен оценить сколько средств каждый месяц тратит фирма. При этом в расходы включаются как текущие расходы, так и капитальные вложения

• На следующем этапе менеджер сравнивает объемы притока и оттока средств. При отрицательном соотношении он должен найти способы преодоления способы преодоления дефицита, либо за счет сокращения расходов, либо путем привлечения дополнительных средств. При положительном соотношении объемов притока и оттока средств менеджер должен найти способы более эффективного вложения избыточных средств - инвестировать.

• Затем менеджер выбирает целевые направления капитальных вложений, которые бы обеспечили бы устойчивый рост. Он должен также определить оптимальное сочетание внешних и внутренних источников финансирования.

• Разработка и внедрение системы контроля за движением средств и измерение отдачи от капиталовложений завершает планирование.

В кейсе, который был предложен в начале главы, сами предприниматели взяли на себя финансовое планирование компании Такое решение бывает рационально в особо кризисных ситуациях либо в том случае, если бизнес не велик. В более крупных компаниях и в более спокойное время .финансовым планированием осуществляется целым отделом.